Heidelberger Druck: Doppelte Hochstufung
Die Analysten von Independent Research sprechen eine Kaufempfehlung für die Aktien von Heidelberger Druck aus. Bisher gab es für den Titel ein Halterating. Das Kursziel wird von 2,80 Euro auf 3,40 Euro angehoben.
Das Unternehmen wird das Digitalgeschäft ausbauen. Zudem gewinnt man mit Ferd. Rüesch einen Ankeraktionär, der rund 9 Prozent der Aktien hält. Im kommenden Geschäftsjahr soll das mittelfristige EBITDA-Margenziel von 8 Prozent fast erreicht werden. Das ist für die Analysten ein positiver Aspekt. Da es eine Kapitalerhöhung gibt, werden die Schätzungen an die neue Aktienzahl angepasst. Entsprechend sinkt die Gewinnerwartung je Aktie für 2014/2015 von 0,13 Euro auf 0,08 Euro. Für das kommende Geschäftsjahr fällt die Prognose von 0,20 Euro auf 0,15 Euro je Papier. Da die Experten ihre mittelfristigen Erwartungen angehoben haben, ergibt sich für den Kurs ein klares Aufwärtspotenzial. Daher wird das Papier hochgestuft.