Commerzbank: Neue Gewinnprognose für 2015

Die Analysten der WGZ Bank bestätigen die Halteempfehlung für die Aktien der Commerzbank. Das Kursziel liegt weiter bei 13,00 Euro.

Die Bank hat gewerbliche Immobilienkredite in einem Volumen von 2,9 Milliarden Euro veräußert. Das soll das Ergebnis im zweiten Quartal mit 65 Millionen Euro belasten, für das dritte Quartal steht eine weitere Belastung über 20 Millionen Euro an. Die Experten reduzieren ihre Gewinnschätzung je Aktie für 2015 von 0,86 Euro auf 0,85 Euro. Der Gewinn je Aktie soll 2016 auf 0,97 Euro ansteigen. Positiv ist, dass durch die Entscheidung die Risikostruktur der Bank verbessert wird. Allerdings bleibt die unzureichende Profitabilität ein starker Kritikpunkt. Der RoE soll 2016 bei 4,1 Prozent liegen. Das begrenzt das Aufwärtspotenzial.