NAGA platziert Wandelanleihe über 8 Millionen US-Dollar

Die NAGA Group hat die Ausgabe einer Wandelanleihe über 8 Millionen US-Dollar unter Ausschluss des gesetzlichen Bezugsrechts beschlossen. Zwei institutionelle Investoren unter Führung von Presto Asset aus Singapur haben sich zur vollständigen Zeichnung verpflichtet. Die Begebung zum Nennwert ist für den 15. Oktober 2026 vorgesehen. Die Anleihe läuft 36 Monate und wird mit jährlich 8 Prozent verzinst, zahlbar vierteljährlich. Ohne vorherige Wandlung wird der Nennbetrag ab dem 25. Monat in zwölf monatlichen Raten zurückgezahlt. Ein Börsenhandel der Wandelanleihe ist nicht vorgesehen.

Der Wandlungspreis beträgt 4,2615 US-Dollar und liegt nach Unternehmensangaben rund 57 Prozent über dem Xetra-Schlusskurs vom 8. Oktober. Für den Zeitraum vom 13. bis zum 24. Monat nach Begebung sind Schwellen von mindestens 75 Millionen US-Dollar Konzernumsatz und 13,5 Millionen US-Dollar operativem Cashflow vereinbart. Werden diese nicht erreicht, können die Investoren wahlweise die Rückzahlung verlangen oder zu einem reduzierten Preis von 1,50 US-Dollar wandeln. Auch bei einem Kontrollwechsel bestehen Wandlungs- und Rückzahlungsrechte.

Bei vollständiger Wandlung zum regulären Preis würde sich das Grundkapital um rund 8,1 Prozent erhöhen, beim reduzierten Preis um rund 22,9 Prozent. Für den Fall einer Wandlung zum reduzierten Preis hat sich Vorstandschef Constantin-Octavian Patra?cu verpflichtet, den Investoren zusätzlich bis zu 762.742 Aktien aus seinem Bestand unentgeltlich zu übertragen. Nach einer Wandlung dürfen die Investoren zudem einen Kandidaten für die Wahl in den Aufsichtsrat benennen.

Für das Hamburger Unternehmen ist der Einstieg der Investoren auch operativ von Bedeutung: „Presto und MDream bringen komplementäre Kompetenzen in zwei Bereichen ein, die für die weitere Entwicklung von NAGA von zentraler Bedeutung sind: das Kerngeschäft im Bereich Trading und der Ausbau der Fintech-Aktivitäten”, so NAGA am Freitag.